Borboleta de Ferro DEFINIÇÃO de Borboleta de Ferro Uma estratégia de opções que é criada com quatro opções em três consecutivamente mais altos preços de exercício. As duas opções localizadas no meio greve criar uma longa ou curta straddle (uma chamada e um colocar com o mesmo preço de greve e data de validade) dependendo se as opções estão sendo comprados ou vendidos. As asas (opções aos preços de greve mais altos e mais baixos) da estratégia são criadas pela compra ou venda de um estrangulamento (uma chamada e outra colocada em diferentes preços de exercício, mas com a mesma data de vencimento). Esta estratégia difere da propagação borboleta porque usa tanto chamadas e puts, ao contrário de todas as chamadas ou todas as puts. BREAKING DOWN Iron Butterfly A estratégia de borracha de ferro limita a quantidade de risco e recompensa por causa da compensação de posições longas e curtas. Se o preço cai drasticamente eo investidor mantém um short straddle no preço de greve center, a posição é protegida por causa da menor put longo. Inversamente, quando o preço das ações sobe o investidor está protegido pelo longo call. Iron borboleta A Estratégia Você pode pensar desta estratégia como simultaneamente executando um short colocar spread e uma chamada curta spread com os spreads convergentes na greve B. Porque Itrsquos uma combinação de spreads curtos, uma borboleta de ferro pode ser estabelecida para um crédito líquido. Idealmente, você quer todas as opções nesta propagação para expirar sem valor, com o estoque na greve B. No entanto, as probabilidades deste acontecimento são bastante baixas, então o seu provavelmente terá que pagar algo para fechar a sua posição. É possível colocar um viés direccional neste comércio. Se greve B é maior do que o preço das ações, isso seria considerado um comércio de alta. Se a greve B estiver abaixo do preço da ação, seria um comércio de baixa. Opções Guys Dicas Uma vez que uma borboleta de ferro é uma propagação ldquofour-leggedrdquo, as comissões normalmente custam mais do que uma borboleta longa. Isso faz com que alguns investidores optem pela borboleta longa em vez disso. (No entanto, uma vez que as comissões da TradeKingrsquos são tão baixas, isso irá prejudicá-lo menos do que seria com alguns outros corretores.) Alguns investidores podem querer executar esta estratégia usando opções de índice em vez de opções sobre ações individuais. Thatrsquos porque historicamente, os índices não foram tão voláteis quanto ações individuais. As flutuações de um índice de preços de ações de componentes tendem a se cancelar mutuamente, diminuindo a volatilidade do índice como um todo. Comprar um put, preço de exercício A Venda um put, preço de exercício B Venda uma chamada, preço de exercício B Comprar uma chamada, preço de exercício C Geralmente, o estoque estará em greve B NOTA: Os preços de strike são equidistantes, e todas as opções têm o mesmo Mês de validade. NOTA: Devido ao ponto doce estreito e ao fato que você negocia quatro opções diferentes em uma estratégia, os spreads de borboleta de ferro longos podem ser mais adequados para comerciantes de opção mais avançados. Quando executá-lo Normalmente, os investidores irão usar borboleta espalha quando antecipando movimento mínimo sobre o estoque dentro de um período de tempo específico. Break-even at Expiration Existem dois pontos de equilíbrio para esta jogada: Strike B plus net credit received. Greve B menos crédito líquido recebido. The Sweet Spot Você quer que o preço das ações para ser exatamente em greve B na expiração para que todas as quatro opções expiram inútil. Potencial Potencial Máximo O lucro potencial é limitado ao crédito líquido recebido. Perda Potencial Máxima Risco é limitado a greve B menos greve A, menos o crédito líquido recebido ao estabelecer a posição. Requisito de margem de TradeKing O requisito de margem é o requisito de spread de chamada curta ou o requisito de spread de venda curto (o que for maior). NOTA: O crédito líquido recebido do estabelecimento da borboleta de ferro pode ser aplicado ao requisito de margem inicial. Tenha em mente que este requisito está em uma base por unidade. Então donrsquot esqueça de multiplicar pelo número total de unidades quando yoursquore fazendo a matemática. Como o Tempo Passa Por Para esta estratégia, a decadência do tempo é seu amigo. Idealmente, você quer todas as opções nesta propagação para expirar sem valor com o estoque precisamente na greve B. Volatilidade implícita Depois que a estratégia é estabelecida, o efeito da volatilidade implícita depende de onde o estoque é relativo aos seus preços de exercício. Se a sua previsão estava correta e o preço da ação está em torno da greve B, você quer que a volatilidade diminua. Sua principal preocupação são as duas opções que você vendeu na greve B. Uma diminuição na volatilidade implícita fará com que as opções perto do dinheiro a diminuir em valor. Assim, o valor global da borboleta vai diminuir, tornando-se menos dispendioso para fechar a sua posição. Além disso, você quer que o preço das ações permaneça estável em torno da greve B, e uma diminuição na volatilidade implícita sugere que pode ser o caso. Se sua previsão estava incorreta e o preço da ação está abaixo da greve A ou acima da greve C, em geral você quer que a volatilidade aumente. Isto é especialmente verdadeiro quando a expiração se aproxima. Um aumento na volatilidade aumentará o valor da opção que você possui na greve próxima ao dinheiro, ao mesmo tempo em que terá menor efeito nas opções curtas na greve B. Assim, o valor total da borboleta de ferro diminuirá, tornando-o menos dispendioso Feche sua posição. Verifique sua estratégia com as ferramentas TradeKing Use a Calculadora de Perda de Lucro para estabelecer pontos de equilíbrio, avalie como sua estratégia pode mudar à medida que a expiração se aproxime e analise os Griegos Opcionais. Donrsquot tem uma conta TradeKing Abra uma hoje Aprenda dicas de negociação amp amp de especialistas TradeKingrsquos Top Ten erros de opção Cinco dicas para bem sucedido chamadas cobertas Opção joga para qualquer condição de mercado Opção avançada joga Top Five Things Opção de ações comerciantes devem saber sobre a volatilidade Opções envolvem risco e são Não é adequado para todos os investidores. Para obter mais informações, consulte a brochura Características e Riscos de Opções Padronizadas antes de começar as opções de negociação. Os investidores em opções podem perder todo o seu investimento em um período de tempo relativamente curto. As estratégias de opções de várias pernas envolvem riscos adicionais. E pode resultar em tratamentos fiscais complexos. Consulte um profissional de imposto antes de implementar essas estratégias. A volatilidade implícita representa o consenso do mercado quanto ao nível futuro da volatilidade dos preços das ações ou a probabilidade de atingir um ponto de preço específico. Os gregos representam o consenso do mercado sobre como a opção vai reagir às mudanças em determinadas variáveis associadas com a fixação de preços de um contrato de opção. Não há garantia de que as previsões de volatilidade implícita ou os gregos serão corretas. A resposta do sistema e os tempos de acesso podem variar de acordo com as condições do mercado, o desempenho do sistema e outros fatores. A TradeKing fornece aos investidores auto-dirigidos serviços de corretagem de desconto e não faz recomendações nem oferece conselhos de investimento, financeiros, legais ou fiscais. Você é o único responsável pela avaliação dos méritos e riscos associados ao uso de sistemas, serviços ou produtos da TradeKings. Conteúdo, pesquisa, ferramentas e símbolos de ações ou opções são apenas para fins educacionais e ilustrativos e não implicam uma recomendação ou solicitação para comprar ou vender um determinado título ou para envolver-se em qualquer estratégia de investimento específica. As projeções ou outras informações sobre a probabilidade de vários resultados de investimento são de natureza hipotética, não são garantidas por exatidão ou integridade, não refletem os resultados reais do investimento e não são garantias de resultados futuros. Todos os investimentos envolvem risco, as perdas podem exceder o principal investido eo desempenho passado de um produto de segurança, indústria, setor, mercado ou financeiro não garante resultados ou retornos futuros. A utilização da TradeKing Trader Network está condicionada à sua aceitação de todas as Divulgações TradeKing e dos Termos de Serviço da Rede Trader. Qualquer coisa mencionada é para fins educacionais e não é uma recomendação ou conselho. O Radio Playbook Opções é trazido a você por TradeKing Group, Inc. cópia 2017 TradeKing Group, Inc. Todos os direitos reservados. TradeKing Group, Inc. é uma subsidiária integral da Ally Financial Inc. Valores Mobiliários oferecidos através da TradeKing Securities, LLC. Todos os direitos reservados. Membro FINRA e SIPC Opções. Trading: Use as mesmas estratégias de opção 038 Técnicas que os profissionais usam para ganhar dinheiro REAL Nossa abordagem baseada em probabilidade pode desafiar tudo o que você sabe sobre troca de opções. Aprenda a usar a inevitável passagem do tempo como um meio para reduzir o risco e produzir ganhos consistentes ao longo do tempo. O portfólio é gerenciado pela monitoração e negociação gregos opção com um foco no SPX beta ponderada carteira Delta (direcional bias) e positivo Theta (decadência do tempo). Os SEGREDOS para negociação de opções bem-sucedidas são consistência, disciplina e compreensão das forças primitivas que tornam as opções uma estratégia de investimento viável para praticamente qualquer carteira. Em vez de comprar opções e esperando que por expiração seus contratos expiram no dinheiro (rentável), nós nos concentramos no outro lado do comércio que vê rentabilidade mais de 70 do tempo. O mecanismo de lucro primário que é usado em cada idéia de comércio fornecido neste boletim é Theta Decay (também conhecido como decadência do tempo). Mais de 70 de todas as opções expiram sem valor e nós buscamos aproveitar essa consistência através do uso exclusivo de propagação de negociação. Mais e mais comerciantes e investidores estão reconhecendo o poder das opções porque é uma das maneiras mais rápidas e consistentes de ganhar dinheiro nos mercados financeiros. Não é nenhum segredo que a maioria dos investidores e comerciantes não ousam trocar opções por causa do risco percebido que vai junto com eles. No entanto, as opções permitem que o investidor educado alavancar seu dinheiro, proteger seu portfólio, ou especular sobre ações específicas, índices, commodities e volatilidade. Não é de admirar por que volumes de opção têm saltou quase 500 nos últimos dez anos. Entretanto, a troca bem sucedida destes veículos requer um jogo da habilidade que não seja intuitivamente óbvio. Ao contrário do mundo do comerciante onde o preço é a única variável, o valor das opções responde à interação mútua das forças primitivas que impulsionam o preço das opções. As forças primitivas em nenhuma ordem particular são o tempo até a expiração, a volatilidade implícita eo preço do subjacente. A interação dessas forças define o yin eo yang da troca de opções. Chave para Opções Sucesso 1 Utilizando Múltiplas Spread Trades, como Butterfly Spreads Usando várias construções de comércio permite que o comerciante a flexibilidade para produzir retornos em uma variedade de ambientes comerciais. Opções negociações podem ser tomadas com um viés direcional ou um foco no tempo decadência como o motor de lucro primário. Os membros tornar-se-ão proficientes usando estruturas de comércio tais como Espaldas Verticais. Calendar Spreads. Borboletas longas da borboleta. Propagações Da Borboleta Do Ferro. Iron Condor Spreads, Credit Spreads e uma variedade de spreads de taxa. Uma combinação de spreads de borboleta longa, vários spreads de crédito e uma variedade de spreads de débito são usados em combinação para produzir uma posição de carteira de theta positiva constante. Essencialmente, a carteira é projetada para coletar o tempo diário decadência com foco em ações subjacentes ou índices que têm níveis de volatilidade implícita que estão acima das médias históricas. Diferentes spreads são usados com base nas considerações de resultado e volatilidade desejadas. Através do uso de vários tipos de spread e diferentes datas de validade, os membros são capazes de produzir hedges dinâmicos contra movimentos de preços inesperados. A capacidade de ajuste e a ampla gama de estruturas comerciais permitem que os membros lucrem se estamos enfrentando um mercado de baixa volatilidade, de lado ou consolidando condições, ou um mercado de alta volatilidade. Chave para Opções de Sucesso 2 Utilizando o Tempo Decadente como um Hedge ou Lucro Engine Usando uma inevitabilidade, como a passagem do tempo como um motor de lucro primário reduz drasticamente o risco global de capital. Além disso, a utilização adequada do tempo decaimento baseado comércios pode reduzir drasticamente o risco, maximizando a eficiência comercial. Desbloquear a passagem do tempo para produzir lucros aumenta radicalmente a probabilidade de sucesso a longo prazo. Se você não está capitalizando no tempo decaimento em sua negociação de opção, você está deixando dinheiro na mesa eu acho que seus comentários diários extremamente útil no processo de tomada de decisão, e eu estou gradualmente se acostumado com o seu tempo. É também uma espécie de processo de tutoria. Que eu acho que é certamente uma boa idéia no meu caso. Eu tenho alguma experiência de lidar com outros consultores e eu prefiro muito a sua abordagem de explicar o raison detre por trás dos movimentos de mercado eo raciocínio para suas idéias de comércio. Estou ansioso para cobrir todo o escopo das estratégias de opção, como eles se apresentam no mercado e estou ansioso para um relacionamento frutífero e rentável, e muitos outros comércios de sucesso para vir. Aviso 1 Os mercados financeiros podem ficar irracionais por mais tempo do que você pode ficar solvente. É sempre uma boa idéia para se abster de mais de cometer o seu capital em apenas algumas posições. Você sempre vai querer dinheiro (pó seco), a fim de participar na próxima configuração de investimento de alta probabilidade. Lembre-se de que NO TRADE é uma posição em si mesma. OptionsTradingSignals ajudará a mantê-lo disciplinado. Como pregamos consistência e disciplina de nossa análise de mercado e idéias comerciais apresentadas no boletim. Lembramos regularmente aos membros que usam ordens de limite ao entrar e sair de posições e usamos uma carteira hipotética de 100.000 para que os membros possam ver os limites de dimensionamento de posição, os níveis de Delta de portfólio geral e a análise ponderada Beta para permitir que os membros usem o dimensionamento de posição apropriado com base em seus próprios Capital de risco. Aviso 2 Você pode perder dinheiro em opções mesmo se você estiver correto sobre a direção do investimento subjacente, se você não entender como o modelo de preços de opções funciona. Você comprou opções nua (longa um calllong um put), e assisti o estoque, ETF ou índice mover-se na direção que você queria, só para ver o valor de suas opções se deteriorar, fazendo com que você perca dinheiro Certo, a maioria dos comerciantes opção novato têm . Não entender como as diferentes forças no mercado afetam seu comércio opção significa que você está simplesmente comprando um bilhete de loteria e provavelmente irá perder somas substanciais de capital de negociação a longo prazo. OptionsTradingSignals remove este risco de sua negociação, fornecendo membros com material educativo detalhado e análise de mercado atempada. Os assinantes recebem apenas as melhores e mais lógicas opções de ideias de construção de comércio que atendem às condições atuais do mercado, dando-lhes a menor quantidade de risco ea maior probabilidade de gerar lucros. Ao contrário de muitos dos nossos concorrentes, não assinamos uma metodologia de tamanho único. Utilizamos diferentes estruturas comerciais com base no tempo de expiração, níveis de volatilidade e análise técnica. Como membro você pode estar negociando as mesmas estratégias que o pro8217s e você vai aprender como, quando e por que cada estratégia de opções é para ser usado através de nosso boletim de estilo educacional. Obrigado por todo o seu trabalho duro na idéia de comércio SLV na semana passada. Eu tive uma explosão após os ajustes e aprendi um monte. Tendo começado em uma perda só fez tudo mais doce quando nos recuperamos e, em seguida, fechado com um enorme lucro. Eu fiz cerca de 38 lucros no 34 e 35 colocar spreads calendário. Eu sinto que eu compreendo completamente o conceito de calendário agora. Minha compreensão é que o calendário espalhar funciona melhor (colheita mais suco) se colocado no dinheiro. Fiquei espantado com a quantidade de tempo que o prêmio tinha com apenas alguns dias antes da expiração. Eu fiz 98 quando eu fechei o calendário de pôr usando sua análise. Eu estava negociando com 2521525 contratos em cada spread calendário por isso fizemos algum dinheiro sério aqui. Obrigado novamente por todo o seu trabalho. Inscreva-se hoje para a OTS e receba OTS Opções Rentáveis eBook, PLUS JW Jones8217 Opções de 45 minutos Educação Vídeo Curso GRÁTIS 8211 99.00 Valor
No comments:
Post a Comment